Definición
El trading de posición sostiene exposición por semanas, meses o más, en vez de concentrarse en movimientos intradía. El plazo depende de la estrategia. Puede utilizar posiciones largas o cortas; no significa necesariamente comprar y mantener.
Cómo funciona
La tesis se basa en fundamentos, estructura general del precio o ambos. Después se definen entrada, tamaño y salida. Pueden tolerarse fluctuaciones temporales mientras siga vigente. Con derivados puede ser necesario administrar margen, pagar financiamiento o renovar contratos durante la tenencia.
Usos y limitaciones
Operar menos no garantiza menos riesgo. Movimientos adversos fuertes, cambios fundamentales y concentración pueden invalidar la tesis. Los costos se acumulan y una posición apalancada puede liquidarse antes de que el pronóstico se cumpla. Es una descripción de enfoque y horizonte, no una promesa de que esperar convierta pérdidas en ganancias.