Batas risiko adalah kendala bursa atas eksposur yang diizinkan atau margin yang diperlukan. Dalam antarmuka derivatif, istilah ini sering berarti tingkatan yang menghubungkan nilai posisi dengan margin awal, pemeliharaan, dan leverage maksimum. Ini bukan target stop-loss pribadi.
Mengapa eksposur besar memerlukan lebih banyak dukungan
Posisi lebih besar dapat lebih sulit ditutup tanpa menggerakkan pasar. Tingkat risiko karena itu dapat meminta lebih banyak agunan atau leverage maksimum lebih rendah saat eksposur bertambah. Posisi yang ada dan order aktif yang menambahnya dapat ikut dihitung.
Order dapat ditolak meski dana tersisa jika eksposur permintaan melampaui batas pengaturan sekarang. Menurunkan leverage bisa membuka tingkat lebih besar tetapi juga meningkatkan kebutuhan margin. Interaksinya bergantung pada produk dan mode akun.
Perubahan tanpa transaksi baru
Pada batas berbasis nilai, perubahan harga mengubah eksposur terukur meskipun jumlah kontrak tetap. Bursa juga dapat merevisi parameter mengikuti pasar dengan prosedur sendiri.
Batas tingkat risiko berbeda dari ukuran maksimum satu order atau batas posisi akun terpisah. Portfolio margin dapat menggunakan kerangka lain. Memeriksa tabel terbaru, dasar valuasi, dan cara menghitung order tertunda diperlukan untuk memahami kendala mana yang membatasi.